转让总价超3亿,均胜电子拟受让香山股份8%股份


均胜电子拟受让香山股份1060万股股票,约占公司总股本的8.03%,协议约定转让价格为每股31元,交易总价约3.29亿人民币。
7月17日晚间,均胜电子披露公告称,公司与广东香山衡器集团股份有限公司股东邓杰和、程铁生与高路峰及其一致行动人上海睿增企业管理合伙企业、宁波睿高股权投资管理有限公司签署了《股份转让协议》。
协议显示,均胜电子拟受让香山股份1060万股股票,约占公司总股本的8.03%,协议约定转让价格为每股31元,交易总价款为3.29亿人民币,相比于7月17日香山股份的收盘价33.19元,协议价格折价约6.59%。
据了解,邓杰和、程铁生与高路峰分别持有香山股份6.28%、5%、5.34%股权,其中邓杰和曾担任香山股份监事,现已退休,程铁生曾担任香山股份董事,现已退休,高路峰为2021年3月18日通过股权转让方式新进的外部投资者。
值得注意的是,高路峰与均胜电子此前就有所联系,资料显示,高路峰担任董事和法定代表人的宁波恒达高智能科技股份有限公司股东中,均胜集团持有10%的股权,均胜电子的董事长王剑锋也曾任历史董事,此外,高路峰还担任由均胜集团投资70%的宁波高新区高胜小额贷款有限公司的监事。
对于本次受让香山股份股权的原因,均胜电子表示,主要是基于对新能源汽车产业链以及香山股份未来发展前景的看好,丰富公司的对外投资布局,有利于优化现有资产结构。
从2022年财报数据来看,香山股份业绩稳步增长,新能源相关业务带来了新的利润增长点,2022年香山股份汽车零部件业务实现收入约41亿元,同比增长4.85%,扣非净利润2.90亿元,同比增长 16.87%,其中新能源充配电业务增长尤其迅速,2022年实现营业收入5.56 亿元,同比增长142.53%,整体营收占比已提升至11.54%。
事实上,香山股份与均胜电子早有合作,2020年,香山股份跨界汽车零部件之时,便从均胜电子手中收购了均胜群英51%股权。彼时,这笔股权转让的交易做价为20.4亿元,增值率197.60%。
此外,为了进一步提升对均胜群英的控制权,使其主营业务得到进一步巩固和加强。今年5月29日晚间,香山股份发布公告称,拟以现金5.1亿元收购均胜电子持有的均胜群英12%股权,增值率为148.88%,本次交易完成后,香山股份将持有均胜群英63%的股权。
作为本次收购方,均胜电子业绩持续改善或为本次收购提供了财务基础。根据业绩预告,预计公司在2023年上半年实现营业收入约270亿元,同比增长18%,均胜电子上半年预计实现扣非净利润3.95亿元,同比增长约383%,预计单季实现扣非净利润约为2.62亿元,环比2023年第一季度增长约97%。
虽然均胜电子业绩表现逐渐回暖,但由于公司的不断对外并购导致公司现有的商誉仍较高。
从2011年开始,均胜电子开始了其并购路,包括并购德国汽车电子公司普瑞、德国机器人公司IMA、德国群英、汽车安全系统全球供应商美国KSS以及日本高田资产。
在一系列并购之后,均胜电子的商誉自2015年的3.08亿元骤增至2016年的74.68亿元,随后在2018年达到历史高点81.82亿元,虽然之后商誉有所下降,但截至2023年一季度末,均胜电子账面仍有53.67亿元的商誉,占净资产的比例高达30.27%。