在存贷利率下行与行业竞争加剧等多重因素交织影响下，中国银行业正经历一场深刻的结构性分化。

在这一背景下，商业银行应如何增强经营韧性，从容应对压力测试？又该如何把握战略机遇，实现真正的高质量发展？

10月27日晚，作为城商行中的“优等生”，宁波银行正式发布的2025年第三季度报告，以高质量业绩在复杂环境中展现出强劲韧性，也为行业提供了可借鉴的样本。

数据显示，截至9月末，宁波银行资产总额首次突破3.5万亿元，较年初增长14.50%。而在规模稳步扩张的同时，该行的盈利能力亦同步提升，前三季度实现营业收入549.76亿元，同比增长8.32%；归母净利润224.45亿元，同比增长8.39%，增速持续居于城商行前列。

稳健增长的背后，离不开严密的风险把控。宁波银行始终将风控视为“生命线”，截至9月末，不良贷款率维持在0.76%，连续18年低于1%。

更为深层的是，宁波银行在服务实体经济中不断夯实根基，持续将信贷资源向小微企业、科技创新等重点领域倾斜。这种战略聚焦不仅体现了金融回归本源的导向，也反映出其在经济周期波动中主动构筑差异化竞争力的远见。

稳健增长，韧性十足

随着三季报收官季临近，素有“百业之母”之称的银行业，其业绩表现备受市场关注。

整体来看，受多重内外部因素影响，中国银行业已进入存量竞争阶段。在这一背景下，商业银行要想保持业绩稳健增长，既需要扎实的基本功作为支撑，也考验其应对复杂挑战的综合能力。

面对行业变局，宁波银行立足“大银行做不好，小银行做不了”的差异化经营策略，持续升级“专业化、数字化、综合化、国际化”赋能体系，积极打造多元化利润中心，深入推进数智化转型，实现了业绩的稳健增长。

报告显示，该行实现营业收入549.76亿元，同比增长8.32%；归母净利润224.45亿元，同比增长8.39%。

具体来看，净息差一直是衡量银行盈利能力的核心指标。不过，近年来，我国商业银行正经历市场化改革以来最为深刻的净息差调整周期。

在此背景下，作为系统重要性银行之一，宁波银行通过优化资产负债结构、强化风险管理、精细化定价管理等多维度举措，在息差管理方面展现出较强韧性——其净息差已呈现企稳迹象。

数据虽无言，却最具说服力。截至报告期末，宁波银行净息差为1.76%，环比第二季度反弹2个基点，无论是绝对值还是收窄幅度，均优于行业平均水平。

净息差的边际改善直接带动利息净收入回暖。数据显示，前三季度该行实现利息净收入394.96亿元，同比增长11.83%，在行业息差承压的背景下，展现出较强的收入稳定性。

此外，在息差收窄的行业趋势下，非利息收入的增长成为银行盈利的重要“缓冲带”。宁波银行主动优化业务结构，推动非息收入对营收的贡献持续提升。

报告期内，宁波银行非利息收入同样表现亮眼。其中，手续费及佣金净收入达48.48亿元，同比增长29.31%，成为营收增长的重要推动力。此外，第三季度单季，宁波银行净手续费收入达20.43亿元，环比第二季度增长47.19%，单季同比增长94.02%。

值得一提的是，宁波银行子公司永赢基金在今年也取得了不俗成绩。据统计，今年以来，永赢基金主动权益基金（含QDII）规模增长765.13亿元，增量位列全市场第一。

总体而言，宁波银行的三季报展现出穿越周期的韧性与活力。其在净息差管理上的阶段性成效，以及非息收入的爆发式增长，构成了业绩的核心支撑。

结构优化，聚焦实体

事实上，宁波银行能够实现业绩的稳步增长，离不开其在战略布局上的前瞻视野。

过去十余年，中国银行业普遍遵循“规模导向”与“速度优先”的发展逻辑，依赖信贷扩张与网点下沉迅速做大了资产规模。然而，随着我国经济步入高质量发展阶段，传统粗放式增长模式的边际效益逐渐减弱。

在此背景下，如何在增速放缓的环境中实现高质量增长，成为整个行业共同探索的方向。

作为一家植根于浙江的银行，宁波银行主动挖掘新的增量市场，调整资产结构以推动转型，以“提质”取代对“总量”的单一追求，从而在周期波动中保持稳健发展。

在科技金融方面，宁波银行于2025年设立了一级部门——科技金融部，并与投资银行部、授信管理部协同，共同服务相关企业。同时，在重点区域组建了科技金融专营团队，配备专业人员，专项支持区域内科技型企业的成长。

此外，该行着力构建“科创企业、股权基金、投资并购”三大生态圈，聚焦科创企业核心需求，围绕资金链、技术链、产业链，提供覆盖企业全生命周期的综合金融服务。

绿色金融是宁波银行对公业务的另一大亮点。目前，该行已推出绿色债券、绿色基金、绿色保险等多元化产品，并积极参与碳市场建设，开展碳配额交易、碳金融衍生品等业务，以实际行动支持国家“双碳”目标的实现。

同时，宁波银行始终将小微企业作为重点服务对象，针对其“短、小、频、急”的经营特点和差异化融资需求，创新推出“快审快贷”模型，显著提升了融资效率，有效缓解了企业的流动资金压力。

这份战略定力已在经营数据中得以体现。截至2025年三季度末，宁波银行资产总额达35783.96亿元，较年初增长14.50%，首次突破3.5万亿元大关。其中，对公贷款成为重要增长引擎，规模达到10762.48亿元，同比增长30.83%。

宁波银行的实践表明，面对行业变局，唯有从“规模扩张”转向“价值深耕”，以战略定力专注提质增效，方能穿越周期，实现可持续的稳健增长。

着力科技，筑牢屏障

当前，以人工智能、大数据、区块链等为代表的新一轮科技革命正加速演进。

作为一家深植科技基因的银行，宁波银行敏锐把握新一轮科技革命浪潮，坚定推进数字化转型，持续强化AI赋能，推动金融业务与科技深度融合。这不仅进一步构筑并提升了银行自身的核心竞争力，也为客户带来了更优质的金融产品和服务。

在风险管控领域，宁波银行秉持“经营银行就是经营风险”的理念，依托科技手段构建起“全面、全员、全流程”的风险管理体系。通过运用大数据、人工智能等技术，银行能够更精准地实现客户画像分析、风险评估以及贷后监测，从而做到风险的早识别、早预警、早处置。

数据佐证了其风控成效。截至三季度末，宁波银行不良贷款率稳定在0.76%。自2007年上市以来，该行不良贷款率已连续18年保持在1%以下，展现出卓越的风控实力。

此外，该行关注类贷款迁徙率由去年末的52.60%大幅下降至35.43%，反映出其在贷前审批、贷后管理和风险预警方面取得显著成效。

金融科技的赋能同样体现在运营效率和客户服务体验的提升上，有力支撑了财富管理、交易银行等轻资本业务的快速发展。

例如，在企业服务方面，宁波银行坚持“以客户为中心”，紧密跟随市场需求，为企业高质量发展提供端到端的综合金融服务。今年上半年，该行升级推出了“鲲鹏司库”“五管二宝”等多款产品。

其中，“鲲鹏司库”升级至2.0版本，打造了“咨询全方位+业务全覆盖+风险全管控+海外全连接+系统全开放+使用全陪伴”的“六全”服务体系。

“财资大管家”2025版则构建了“8个易用模块+4大应用平台+N项金融科技保障”的服务架构，助力企业高效实现数字化管理。

总的来看，通过将科技深度融入风控、运营与服务的各个环节，宁波银行数字化转型的成果已经显现，并为下一阶段在激烈市场竞争中开创发展新局奠定了坚实基础。

展望未来，随着数字化转型不断深化、实体经济服务能力持续增强，宁波银行有望在高质量发展的道路上走得更稳、更远，也为中国银行业的转型与进化提供了可借鉴的路径。